Τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς. Βασικές αρχές τεχνικής ανάλυσης

Νέα και Κοινωνία

Η τεχνική ανάλυση του χρηματιστηρίου επιτρέπειγια να αξιολογήσει την ισορροπία δυνάμεων "ταύρων" και "αρκούδων" στην τρέχουσα στιγμή. Η τεχνική ανάλυση προέκυψε ως αποτέλεσμα της παρακολούθησης από τους εμπόρους του χρονοδιαγράμματος των τιμών και του προσδιορισμού των κανόνων συμπεριφοράς που διαμορφώθηκαν με την ανάλυση της ψυχολογίας της αγοράς, της επανάληψης του ιστορικού και άλλων παραγόντων.

Η τεχνική ανάλυση γίνεται με διάφορους δείκτες. Οι περισσότερες προβλέψεις γίνονται από επαγγελματίες έμπορους μετά από τεχνική ανάλυση.

Οι δείκτες forex

Η ρωσική αγορά κινητών αξιών εξακολουθεί να είναι υποανάπτυκτησε σύγκριση με τις αγορές άλλων χωρών. Η ανάπτυξη του χρηματιστηρίου συμβάλλει στην επέκταση των χρηματοπιστωτικών μέσων. Επιπλέον, υπάρχουν διάφοροι τύποι χρηματιστηριακών αγορών. Η πρωτογενής χρηματιστηριακή αγορά περιλαμβάνει την έκδοση και την τοποθέτηση νέων κινητών αξιών για πρώτη φορά. Η δευτερογενής χρηματιστηριακή αγορά μπορεί να οργανωθεί ή να οργανωθεί. Οι αγορές μετοχών ταξινομούνται επίσης βάσει της εδαφικότητας.

Ανάλογα με την οικονομικήο έμπορος εργαλείων επιλέγει έναν μεσίτη για να αποκτήσει πρόσβαση στη διαπραγμάτευση. Η αξιολόγηση του μεσίτη Forex σας επιτρέπει να υπολογίσετε τον αριθμό των χρηματοπιστωτικών μέσων που έχει πρόσβαση ένας συγκεκριμένος μεσίτης. Οι μεσίτες έχουν διαφορετική προμήθεια και συνθήκες εργασίας. Η προσέγγιση της επιλογής του μεσίτη για διαπραγμάτευση πρέπει να είναι σκόπιμα. Η αξιολόγηση μεσίτη Forex περιλαμβάνει μια σύγκριση των μεσιτών σε όλες τις σημαντικές πτυχές της εργασίας.

Διαφορές στη βασική και τεχνική ανάλυση

Η θεμελιώδης ανάλυση προτείνει μάθησηθεμελιώδεις παράγοντες που επηρεάζουν την τιμή κατά τη διάρκεια των ανακοινώσεων και μακροπρόθεσμα. Οι βασικοί δείκτες περιλαμβάνουν: το επίπεδο του ΑΕΠ, την ανεργία, τις μεταβολές του ποσοστού αναχρηματοδότησης κ.λπ.

Η τεχνική ανάλυση περιλαμβάνει την ανάλυση του χρονοδιαγράμματοςοι τιμές χρησιμοποιώντας δείκτες, γεωμετρικά σχήματα, γραμμές στήριξης και αντιστάσεις τιμών. Η τεχνική ανάλυση λαμβάνει πληρέστερα υπόψη τις ψυχολογικές πτυχές των παικτών βραχυπρόθεσμα και μεσοπρόθεσμα. Πρακτικά όλοι οι έμποροι χρησιμοποιούν αυτόν τον τύπο ανάλυσης, ενώ λίγοι παίκτες χρησιμοποιούν μια θεμελιώδη ανάλυση, η οποία συνδέεται με την ανάγκη μελέτης ενός μεγάλου όγκου δεδομένων για να σχηματιστούν αντικειμενικά συμπεράσματα.

αγορά συναλλάγματος

Ακόμη και μετά την εξαγωγή συμπερασμάτων με βάσημια θεμελιώδης ανάλυση του εμπόρου αναζητά το πλέον βολικό σημείο εισόδου στην αγορά, χρησιμοποιώντας τα μέσα τεχνικής ανάλυσης. Πολλοί έμποροι χρησιμοποιούν ειδικό λογισμικό για τεχνική ανάλυση. Το πρόγραμμα για την ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς, κατά κανόνα, αναλύει το διάγραμμα και προσδιορίζει τα σήματα διαφόρων δεικτών. Ωστόσο, οι περισσότεροι έμποροι ασχολούνται με την ανάλυση χαρτών μόνοι τους, χωρίς τη χρήση πρόσθετου λογισμικού. Η τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς συνεπάγεται τη χρήση σημάτων από διάφορους δείκτες, ενώ το πρόγραμμα δίνει σήματα σε έναν ή δύο δείκτες και δεν λαμβάνει υπόψη πολλούς άλλους παράγοντες, όπως η απελευθέρωση σημαντικών ειδήσεων κλπ.

Τα αξιώματα της τεχνικής ανάλυσης

Οι κύριες λειτουργίες της αγοράς είναι οι εξής:

  • στη συγκέντρωση δωρεάν μετρητών μέσω της πώλησης τίτλων ·
  • στην προσέλκυση επενδύσεων με την οργάνωση αγοράς τίτλων της εταιρείας,
  • εξασφαλίζοντας το υψηλό επίπεδο ρευστότητάς τους.

Η χρηματιστηριακή αγορά δεν είναι μια αφηρημένη έννοια,όπως φαίνεται. Για τους τίτλους που διατίθενται προς πώληση, υπάρχουν πραγματικές οικονομίες υφιστάμενων οργανισμών που παρέχουν θέσεις εργασίας, παράγουν αγαθά, έργα ή υπηρεσίες, πληρώνουν φόρους.

Υπάρχουν τρία κύρια αξιώματα στη χρηματιστηριακή αγορά που χρησιμοποιούν οι επαγγελματίες έμποροι για την οικοδόμηση στρατηγικών διαπραγμάτευσης:

  1. Η τιμή λαμβάνει υπόψη όλα.
  2. Η τιμή κινείται κατευθείαν.
  3. Η ιστορία επαναλαμβάνεται.

Η τιμή λαμβάνει υπόψη όλα. Όπως το νόμισμα, Forex, το χρηματιστήριο λαμβάνει υπόψη όχι μόνο την κατάσταση της οικονομίας της χώρας, αλλά και τις προσδοκίες των εμπόρων. Οι προσδοκίες βασίζονται σε φήμες, ειδήσεις και θεμελιώδεις αναλύσεις αγοράς, καθώς και πληροφορίες εμπιστευτικών πληροφοριών. Αναλύοντας το γράφημα, ο έμπορος εφαρμόζει τις γνώσεις, τις πληροφορίες, τους δείκτες και άλλα εργαλεία ανάλυσης για να καθορίσει την πιθανότερη μελλοντική κατεύθυνση της μεταβολής των τιμών.

Ρωσική αγορά κινητών αξιών

Η τιμή μπορεί να επηρεαστεί από ένα τεράστιο ποσό.διάφοροι παράγοντες, όπως: δηλώσεις πολιτικών, φυσική καταστροφή, αναμονή για την κυκλοφορία σημαντικών ειδήσεων κλπ. Όλες οι απολύτως όλες οι διαθέσιμες στο κοινό πληροφορίες περιλαμβάνονται ήδη στην τιμή.

Η τιμή κινείται κατευθείαν. Η χρηματιστηριακή αγορά, όπως και η αγορά συναλλάγματος, υπόκειται σε τάσεις. Δηλαδή, η τιμή δεν κινείται ποτέ αδράνεια. Αυτό επιβεβαιώνεται από τον κύριο δείκτη της τεχνικής ανάλυσης - την τάση.

Η ιστορία επαναλαμβάνεται. Η ψυχολογία των περισσότερων παικτών συνεπάγεται την ύπαρξη ορισμένων σεναρίων ενεργειών που ενεργοποιούνται σε διαφορετικές καταστάσεις. Είναι η επανάληψη της ιστορίας που συμβάλλει στην ανάδειξη κοινών κανόνων για τη διεξαγωγή τεχνικής ανάλυσης της αγοράς.

Δείκτες τεχνικής ανάλυσης

Η τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς πραγματοποιείται με την κατασκευή και χρήση των ακόλουθων δεικτών:

  1. γραμμή τάσης, επίπεδα στήριξης και αντίστασης,
  2. γεωμετρικά σχήματα.
  3. τεχνικοί δείκτες μιας ομάδας ταλαντωτών.
  4. τεχνικούς δείκτες τάσης.

Γραμμή τάσης

Αν η τιμή κινείται πάνω ή κάτω - τέτοιακίνηση μπορεί να ονομαστεί μια τάση. Εάν η τιμή κινείται πλευρικά, αυτό είναι μια πλευρική τάση. Η τάση έχει διάφορους κύκλους: τη γέννηση, την ανάπτυξη και την ολοκλήρωση. Ένας έμπορος ψάχνει για σημάδια μιας αναδυόμενης τάσης να εισέλθει στην αγορά προς την κατεύθυνσή του. Είναι απαραίτητο να αφήσουμε την αγορά στα πρώτα σημάδια της ολοκλήρωσης της τάσης.

Η προέλευση της τάσης μακροπρόθεσμα, όπωςσυνήθως λόγω θεμελιωδών παραγόντων. Έτσι, η τάση μπορεί να διαμορφωθεί υπό την επήρεια σημαντικών ειδήσεων. Ένα από τα αξιώματα της διαπραγμάτευσης μετοχών λέει: μην παίζετε ενάντια στην τάση ή παίζετε προς την κατεύθυνση της τάσης. Εάν ένας έμπορος προσπαθεί να παίξει εναντίον της αγοράς, είναι τελικά σε απώλειες.

Η εξέλιξη της τάσης μπορεί να συμβεί μακροχρόνιαώρα Οι τάσεις μπορούν να διαρκέσουν μήνες ή και χρόνια. Η ολοκλήρωση της τάσης οφείλεται επίσης σε θεμελιώδεις παράγοντες. Ένα σημάδι της ολοκλήρωσής του μπορεί να είναι μια μεγάλη διακύμανση των τιμών στην αντίθετη κατεύθυνση της τάσης. Μια τέτοια διακύμανση δείχνει ότι ένας σημαντικός παίκτης έχει κλείσει τη θέση.

Αν κοιτάξετε το παρακάτω γράφημα, μπορείτεδείτε μια πτωτική τάση. Μια γραμμή τάσης σε μια πτωτική τάση γίνεται κατά μήκος των υψηλών τιμών. Με μια πτωτική τάση, η γραμμή του είναι σύμφωνη με τα ελάχιστα των τιμών

Για να προσδιοριστεί η τάση, οι έμποροι χρησιμοποιούν επίσης πρόσθετους δείκτες, για παράδειγμα, κινητούς μέσους όρους, ADX και άλλους.

χρηματιστηριακή αγορά

Επίπεδα στήριξης και αντίστασης

Το επίπεδο αντοχής είναι η γραμμήτιμή άγγιξε αρκετές φορές και αγωνίστηκε πίσω στην αντίθετη κατεύθυνση. Για παράδειγμα, μια γραμμή τάσης (στο παραπάνω παράδειγμα) χρησιμεύει ως γραμμή αντίστασης. Η εικόνα δείχνει ότι η τιμή σχετίζεται με τη γραμμή τάσης, αλλά δεν διασπάται. Κοντά στη γραμμή τάσεων είναι απαραίτητο να εισέλθει στην αγορά προς την κατεύθυνση της τάσης, υπό την προϋπόθεση ότι δεν υπάρχουν ενδείξεις ολοκλήρωσης.

Μετά τη διάσπαση της τιμής μέσω της γραμμής αντίστασης, αυτή η γραμμή γίνεται το επίπεδο υποστήριξης τιμής. Αυτό φαίνεται στο κατωτέρω πίνακα τιμών.

Γεωμετρικά σχήματα

Χρησιμοποιούνται τα ακόλουθα αριθμητικά στοιχεία:τεχνική ανάλυση του γραφήματος: τρίγωνο, ορθογώνιο, σημαία (σημαία), κεφάλι και ώμοι, τριπλή κορυφή, διπλός και τριπλός πυθμένας, πιατάκι και άλλοι.

Όλα τα στοιχεία χωρίζονται σε δύο ομάδες: στοιχεία αναστροφής και συνέχισης. Τα αριθμητικά στοιχεία αναστροφής δείχνουν στον έμπορο τη δυνατότητα αναστροφής της τρέχουσας τάσης και τα στοιχεία για τη συνέχιση δείχνουν την πιθανότερη περαιτέρω συνέχιση της. Τις περισσότερες φορές, η μέθοδος των γεωμετρικών μορφών δεν χρησιμοποιείται από μόνη της, αλλά μαζί με άλλα μέσα ανάλυσης.

Τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς, καθώς και της αγοράςΤο Forex περιλαμβάνει τη χρήση γεωμετρικών σχημάτων, λόγω της επαναλαμβανόμενης συμπεριφοράς των περισσότερων εμπόρων σε περίπτωση εμφάνισής τους στο γράφημα. Τόσο στη χρηματιστηριακή αγορά όσο και στην αγορά συναλλάγματος, αυτή η τεχνική ανάλυσης είναι ευρέως διαδεδομένη.

Τρίγωνο Υπάρχουν τέσσερις τύποι τριγώνων,χρησιμοποιούνται για την πρόβλεψη της συμπεριφοράς των τιμών: φθίνουσες, ανερχόμενες, συμμετρικές και διευρυνόμενες τρίγωνα. Ο αριθμός αυτός ανήκει στην ομάδα αντιστροφής. Πριν εισέλθετε στην αγορά, κατά τη διαμόρφωση αυτού του αριθμού στο διάγραμμα τιμών, πρέπει να περιμένετε την κατανομή των ορίων.

Ορθογώνιο. Αυτό το σχήμα σχηματίζεται όταν στο διάγραμμα εμφανίζονται σαφείς οριζόντιες γραμμές στήριξης και αντοχής. Το ορθογώνιο δείχνει την ισορροπία ισχύος στην αγορά.

"Σημαία" ή "σημαία". Αυτά είναι στοιχεία της τάσης συνέχισης. Η εμφάνιση σημαίας ή σημαδούρας στο διάγραμμα τιμών συνοδεύεται από διόρθωση της τάσης.

"Κεφάλι και ώμοι". Ο αριθμός αυτός έχει μεγάλη σημασία για τη δημιουργία τουστο ημερήσιο διάγραμμα. Σε μικρότερα χρονικά διαστήματα, ένας μικρός αριθμός επιχειρηματιών εργάζονται, πράγμα που σημαίνει την αντίδραση στο σχηματισμό μιας κατωτέρω μορφής. Ο αριθμός ανήκει στην ομάδα των στροφών. Επίσης, στην τεχνική ανάλυση χρησιμοποιείται συχνά το σχήμα "ανεστραμμένου κεφαλιού και ώμων", το οποίο στην περίπτωση αυτή ονομάζεται "διπλό πυθμένα".

"Τριπλή κορυφή". Ο αριθμός αυτός ανήκει στην ομάδα στροφής και σχηματίζει τρεις κορυφές σε ένα επίπεδο τιμών.

"Διπλό και τριπλό πυθμένα." Αυτό το μοντέλο είναι απέναντι από το σχήμα "τριπλής κορυφής". Η τιμή περιγράφει τρία χαμηλά επίπεδα στο ίδιο εύρος.

"Πιατάκι". Περίγραμμα μοντέλο της τάσης. Το πιο σημαντικό είναι σε μεγάλα χρονικά διαστήματα - ημερήσιο, εβδομαδιαίο διάγραμμα. Ο σχηματισμός αυτού του αριθμού μπορεί να διαρκέσει περισσότερο από ένα μήνα.

νόμισμα forex

Τεχνικοί δείκτες τάσης

Ο καθορισμός της κατεύθυνσης της τάσης διαδραματίζει καθοριστικό ρόλο στις συναλλαγές. Το παιχνίδι ενάντια στην αγορά σπάνια τελειώνει στο κέρδος. Η τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς είναι πολύ παρόμοια με την ανάλυση των νομισμάτων.

Κινούμενος μέσος όρος. Οι κινητοί μέσοι όροι ή οι ΜΑ είναι οι περισσότεροισημαντικό δείκτη τάσης. Αυτός ο δείκτης αντιπροσωπεύει οπτικά μια γραμμή που χτίζεται σε μέσες τιμές για μια καθορισμένη περίοδο. Κατά την κατασκευή αυτού του δείκτη, οι τιμές κλεισίματος είναι οι σημαντικότερες.

Στην επενδυτική αγορά υπάρχει ένα ρητό: "Η αγορά ανοίγει από ερασιτέχνες, αλλά από επαγγελματίες." Απεικονίζει πλήρως τη σημασία του κλεισίματος των τιμών. Οι επαγγελματίες έμποροι ανοίγουν προσφορές για μεγάλα ποσά και έχουν ισχυρή επιρροή στην τιμή. Για τους λόγους αυτούς, οι τιμές κλεισίματος έχουν τη μεγαλύτερη αξία.

Ο πιο δημοφιλής τύπος MA είναιαπλό, εκθετικό και σταθμισμένο κινητό μέσο όρο. Ο απλός κινούμενος μέσος όρος (SMA) βασίζεται στον αριθμητικό μέσο όρο για την επιλεγμένη χρονική περίοδο. Ο σταθμισμένος κινητός μέσος όρος (WMA) κατασκευάζεται λαμβάνοντας υπόψη το λόγο "βάρους", δηλαδή οι πιο πρόσφατες τιμές λαμβάνονται πλήρως υπόψη. Ο εκθετικός κινούμενος μέσος όρος (EMA) είναι παρόμοιος με τον WMA, αλλά λαμβάνει υπόψη όλες τις τιμές από την προηγούμενη περίοδο.

Συνήθως οι έμποροι χρησιμοποιούν δύο ΜΑ διαφορετικών περιόδων. Σε αυτή την περίπτωση, το σήμα αγοράς θεωρείται η τομή του γρήγορου ΜΑ και η αργή ΜΑ από κάτω προς τα πάνω. Το σήμα πώλησης είναι η διασταύρωση της ταχύτητας MA και η αργή MA από πάνω προς τα κάτω.

Δείκτες ομάδων ταλαντωτών

Οι ταλαντωτές μετρούν τον όγκο της αγοράς. Αυτή η ομάδα δεικτών προσδιορίζει τις υπερχρεωμένες και υπερδιπλωμένες ζώνες στις οποίες η αντιστροφή είναι πιθανότερη. Οι δείκτες αυτής της ομάδας δίνουν τα πιο ξεκάθαρα μηνύματα στην τάση των τιμών στο εσωτερικό του καναλιού.

Οι πιο δημοφιλείς μεταξύ των εμπόρωνΟι ταλαντωτές είναι οι εξής: MACD, ταλαντωτής Stochastics, RSI και άλλοι. Αυτοί οι δείκτες χρησιμοποιούνται στην τεχνική ανάλυση όχι μόνο της χρηματιστηριακής αγοράς, αλλά και της αγοράς συναλλάγματος.

Δείκτης MACD. Αυτός ο δείκτης βασίζεται σε δεδομένα από τους μέσους όρους.διασκεδάζοντας διαφορετικές περιόδους και προορίζεται να καθορίσει την αντιστροφή της τιμής. Πρόκειται για το "MovingAverageConvergence / Divergence", το οποίο μεταφράζεται ως "Σύγκλιση / Απόκλιση Μετακινούμενων Μέτρων".

forex broker rating

Ο τύπος για τον υπολογισμό αυτού του δείκτη έχει ως εξής: MACD = Fast EMA - Αργός EMA.

Οι ιδιότητες αυτού του ταλαντωτή παρέχουν τα "γρήγορα" και "αργά" πεδία, τα οποία αντιστοιχούν στην ταχεία και αργή περίοδο EMA.

Όταν η τιμή είναι πάνω από το μηδένδείκτης αυξάνεται, λέει ανοδική μεταβολή των τιμών, και αντίστροφα, αν η τιμή είναι κάτω από το μηδέν και πέφτει, λέει προς τα κάτω κίνηση.

Το σήμα αυτού του δείκτη θεωρείται ότι είναι η τιμή που διασχίζει το μηδενικό επίπεδο. Έτσι, το πέρασμα του μηδενικού σημείου από κάτω προς τα πάνω είναι ένα σήμα αγοράς, και από πάνω προς τα κάτω ένα σήμα πώλησης.

Εάν η ένδειξη δείχνει μια ψευδή κίνηση τιμών (απόκλιση), τότε αυτό χρησιμεύει ως σήμα για την αναστροφή των τιμών.

Δείκτης ταλαντωτή σταχαστικής ένδειξης. Οι Στοχαστικές (Στοχαστικές) λαμβάνουν υπόψη όχι μόνο τις τιμέςκλεισίματος, αλλά και τοπικά μέγιστα και ελάχιστα. Αυτός ο δείκτης είναι πιο ενημερωτικός από τους άλλους δείκτες μιας ομάδας ταλαντωτών. Αυτός ο δείκτης παρέχει μια ζώνη υπεραγοράς, η οποία βρίσκεται πάνω από το επίπεδο "80" και μια ζώνη υπερπώλησης, η οποία βρίσκεται κάτω από το επίπεδο "20".

Το σήμα που εισέρχεται στην αγορά είναι η τομή δύο γραμμών παρόμοιων με την ένδειξη σήματος MACD. Η απόκλιση σε αυτόν τον ταλαντωτή χρησιμεύει επίσης ως ισχυρό σήμα για να εισέλθει στην αγορά.

Ένδειξη RSI. Η κύρια παράμετρος αυτού του δείκτη είναιτην περίοδο για την οποία είναι χτισμένη. Η συνιστώμενη τιμή συγγραφέα είναι 14, αλλά συχνά χρησιμοποιούνται και οι περίοδοι 9 και 12. Ο δείκτης αυτός χρησιμοποιείται για τη μέτρηση της αντοχής μιας τάσης. Συγκρίνει τον ρυθμό ανάπτυξης και την πτώση των τιμών για μια επιλεγμένη χρονική περίοδο.

Εάν η γραμμή δείκτη είναι αυξημένη, αυτόμιλά για την επικράτηση μιας αυξανόμενης τάσης στην αγορά και αντίστροφα. Συμβατικά, η ισορροπία ισχύος, δηλαδή η ισορροπία στην αγορά, επιτυγχάνεται στα 50. Η τομή της γραμμής επιπέδου 50 από την κορυφή προς τα κάτω χρησιμεύει ως σήμα για να ανοίξει μια μικρή θέση πώλησης. Η τομή του επιπέδου 50 από κάτω προς τα πάνω είναι σήμα αγοράς.

ανάπτυξη της χρηματιστηριακής αγοράς

Συμπερασματικά

Η τεχνική ανάλυση του χρηματιστηρίου συνεπάγεταιη παρουσία τέτοιων δεικτών, οι οποίοι χρησιμοποιούνται μόνο σε αυτή την αγορά, περιλαμβάνουν: NH-L, TRIN, MAS και άλλους. Συχνά χρησιμοποιείται για την ανάλυση των δεικτών Forex που αναφέρονται σε αυτό το άρθρο. Η τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς συνεπάγεται την ταυτόχρονη χρήση διαφόρων δεικτών που μπορούν να αλληλοσυμπληρώνονται. Αλλά άλλοι παράγοντες πρέπει να ληφθούν υπόψη στην πρόβλεψη των τιμών.

Η αγορά συναλλάγματος είναι συγκεκριμένη. Η διαπραγμάτευση στην ανταλλαγή νομισμάτων είναι κερδοσκοπία συναλλάγματος. Το νόμισμα Forex διαπραγματεύεται σε ζεύγη, για παράδειγμα EUR / USD, GBP / USD. Ταυτόχρονα, οι δείκτες Forex χρησιμοποιούνται στη χρηματιστηριακή αγορά. Η χρηματιστηριακή αγορά είναι μια αφηρημένη έννοια, αλλά συνδέεται στενά με την ανταλλαγή νομισμάτων. Σε περίπτωση μεγάλης αγοράς μετοχών, χρησιμοποιείται το νόμισμα, το οποίο επηρεάζει άμεσα την τιμή του. Ταυτόχρονα, η απότομη υποτίμηση του νομίσματος μπορεί να επηρεάσει σημαντικά τα αποθέματα πολλών εταιρειών.